Итоги ПИФов в августе: интерес инвесторов к фондам облигаций сохраняется

17 сентября, 2021 / Автор статьи: pr4book

В августе российский рынок коллективных инвестиций продолжает рост. Заметный интерес российских частных инвесторов к акциям и смешанным инвестициям появился ещё в 2020 году и с тех пор не снижается.

Число пайщиков инвестиционных фондов постоянно растёт и к концу второго квартала 2021 года превысило 4,5 млн человек[1]

Самые доходные

В топ-10 по итогам августа среди фондов со стоимостью чистых активов более 1 млрд рублей вышел ПИФ акций «Сбер — Потребительский сектор»[2]: его доходность составила 4,94%. Спрос на товары повседневного спроса всегда стабилен, независимо от кризисных явлений, включая пандемию коронавируса. Восстановление мировой экономики и реальных доходов продолжит поддерживать компании потребительского сектора.

Помимо акций, позитивную динамику в августе также демонстрировали валютные облигации. С одной стороны, доходности казначейских облигаций США выросли в пределах 10 б. п. С другой стороны, за счёт спроса со стороны инвесторов на рисковые активы уменьшилась разница в доходностях облигаций с низким и более высоким уровнем риска.

В топ-5 валютных фондов по доходности по итогам августа вошли два фонда Сбера: «Сбер — Валютные облигации»[3] (доходность 1,04%); «Сбер — Долларовые облигации»[4] (доходность 1,18%) — вложиться в этот фонд можно только с помощью стратегии доверительного управления «Долларовые облигации».

Самые популярные

В топ-10 самых популярных ПИФов на российском рынке по итогам августа вошли сразу 6 фондов Сбер Управление Активами: «Сбер — Индекс МосБиржи рублёвых корпоративных облигаций» [5], объём привлечённых инвестиций составил 3 млрд рублей; «Сбер — Фонд Сбалансированный»[6] (1,9 млрд рублей); «Сбер — Фонд акций «Добрыня Никитич»[7] (1,5 млрд рублей); «Сбер — Долларовые облигации»5 (1,4 млрд рублей); «Сбер — Индекс МосБиржи государственных облигаций»[8] (0,9 млрд рублей); «Сбер — Природные ресурсы»[9] (0,9 млрд рублей).

Фонды акций отыгрывали благоприятную конъюнктуру на международных фондовых площадках и сырьевых рынках, привлекая инвесторов. В то же время наиболее востребованным среди ПИФов, вкладывающих в акции, остаётся фонд смешанных инвестиций «Сбалансированный», сохранивший 2-е место в общем рейтинге. Такой фонд распределяет средства между акциями и облигациями, что позволяет воспользоваться динамичным ростом рынков акций и при этом ограничивает риски и колебания стоимости пая благодаря облигациям.

Сегмент корпоративного долга в августе демонстрировал достаточно стабильную динамику. По оценкам аналитиков Сбер Управление Активами, сейчас наиболее интересны для инвестирования бумаги второго и третьего эшелонов со срочностью 3–5 лет до погашения и доходностью от 8% с целью защиты от инфляции. На фоне замедления инфляции в 2022 году рублёвые облигации продемонстрируют рост котировок. В связи с этим внимание инвесторов переключилось с фондов «Сбер — Природные ресурсы» и «Сбер — Фонд акций «Добрыня Никитич» на фонды «Сбер — Индекс МосБиржи рублёвых корпоративных облигаций» и «Сбер — Индекс МосБиржи государственных облигаций».

Генеральный директор Сбер Управление Активами Евгений Зайцев:

«Мировая экономика продолжает восстанавливаться после коронакризиса. При этом правительства и центральные банки проводят программы стимулирования для более быстрого выхода национальных экономик на докризисный уровень. В результате с начала года можно наблюдать рост сырьевых товаров и большинства рынков акций. Однако восстановление мировой экономики сопровождается ускорением инфляции в большинстве стран, что уже привело к коррекции цен еврооблигаций. Банк России в ответ на рост инфляции повысил ключевую ставку на 2,25 п. п. с начала года, что оказало давление на котировки рублёвых облигаций. Например, индекс корпоративных облигаций (IFX-Cbonds) в этом году прибавил 0,4%, индекс ОФЗ Мосбиржи снизился на 1%, а индекс Мосбиржи вырос более чем на 20% и установил исторический рекорд, преодолев отметку в 4000 пунктов. Такой контраст подстёгивает инвесторов наращивать вложения в акции».

В тексте приведены официальные данные Мосбиржи и рейтинга InvestFunds по доходности открытых ПИФов стоимостью чистых активов от 1 млрд рублей, а также по привлечению в открытые и биржевые ПИФы за период с 1 по 31 августа 2021 года.

[1]Количество клиентов ПИФов в II квартале выросло почти на четверть | Банк России (cbr.ru)

[2] ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Сбер — Потребительский сектор»

[3] ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Сбер — Валютные облигации» (ранее — «Еврооблигации»)

[4] ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Сбер — Долларовые облигации»

[5] БПИФ рыночных финансовых инструментов «Сбер — Индекс МосБиржи рублёвых корпоративных облигаций»

[6] ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Сбер — Сбалансированный»

[7] ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Сбер — Фонд акций «Добрыня Никитич»

[8] БПИФ рыночных финансовых инструментов «Сбер — Индекс МосБиржи государственных облигаций»

[9] ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Сбер — Природные ресурсы»

фото: Пресс-релиз: Итоги ПИФов в августе: интерес инвесторов к фондам облигаций сохраняется

Так же интересно

Нью-Йорк. Манхэттен. Часть 1 (Аудиогид)
soft.masterit.ru
Kingsoft PowerWord 2010
soft.masterit.ru
Флат Запись
soft.masterit.ru


УК «Альфа-Капитал»: частные инвесторы продолжают наращивать позиции, несмотря на волатильный рынок

29 июня, 2020 / Автор статьи: pr4book

Россияне продолжают активно вкладывать средства в инструменты коллективных инвестиций. За пять месяцев 2020 года активы открытых и биржевых ПИФов выросли на 15% и превысили 550 млрд рублей. Наибольшие притоки управляющие отмечают в сегменте биржевых фондов. В январе – мае их суммарные активы выросли на 67% и составили 28,4 млрд рублей.

фото: УК «Альфа-Капитал»: частные инвесторы продолжают наращивать позиции, несмотря на волатильный рынок

УК «Альфа-Капитал» стабильно входит в ТОП-3 крупнейших игроков открытых и биржевых ПИФов. По данным на конец мая, суммарные активы БПИФов под управлением компании достигли 5,9 млрд рублей. В начале июня в линейке биржевых фондов УК «Альфа-Капитал» появился четвертый по счету БПИФ – «Альфа-Капитал Управляемые облигации». В компании уверены, что интерес частных инвесторов к таким продуктам будет расти и дальше опережающими темпами вместе с появлением новых стратегий и новых индексов.

«Все последние месяцы мы наблюдаем прирост средств на счетах клиентов. Притоки с лихвой перекрывают то, что инвесторы забирали в марте, и в этом уникальность этого периода, потому что клиенты вели себя очень спокойно, вдумчиво, эмоций в этот раз было гораздо меньше, чем в другие кризисы. Например, наши состоятельные клиенты, у которых был большой запас ликвидности, перекладывали средства с депозитов и пользовались возможностью покупать бумаги на низких, интересных уровнях», – рассказала Ирина Кривошеева, гендиректор УК «Альфа-Капитал». По ее мнению, такое поведение лишний раз показывает, что российская индустрия управления активами становится все более зрелой, а частные инвесторы приобретают опыт и уже готовы к локальным колебаниям рынка.

Несмотря на то что объем отечественного рынка управления активами остается сравнительно небольшим по сравнению с другими странами (в инструменты коллективных инвестиций вложено только 15% средств физлиц, тогда как в среднем в мире этот показатель составляет 42%), у России есть все шансы войти в число лидеров. В УК «Альфа-Капитал» полагают, что начавшийся в 2018 году процесс замещения низкодоходных депозитов инвестициями в ПИФы, биржевые фонды и другие инструменты фондового рынка продолжится в ближайшие годы. В том числе этот тренд будет поддерживаться за счет новых инвестиционных продуктов и стратегий.

Так, по словам Ирины Кривошеевой, сейчас для многих клиентов все более значимой становится тема формирования финансовой подушки безопасности и долгосрочных накоплений, в частности на образование, на покупку жилья, на достойную старость. Также, считает она, будет расти спрос на долгосрочное инвестирование и продукты, которые позволяют получать регулярные выплаты. Поэтому управляющим необходимо дать возможность создавать стратегии и ПИФЫ, которые могли бы выплачивать своим пайщикам регулярный купонный доход и дивиденды. «Сейчас срок инвестирования в ПИФы нашей компании в среднем уже превышает пять лет. Клиенты готовы оставаться на фондовом рынке и дальше, но многие хотели бы получать какой-то постоянный доход, выплаты, которые шли бы просто на текущие расходы. Появление таких фондов с возможностью выплачивать инвесторам регулярный доход могло бы стать еще одним из драйверов роста для российского рынка управления активами», – заключила Ирина Кривошеева. 


УК «Альфа-Капитал» – лидер по привлечению в открытые ПИФы

7 мая, 2020 / Автор статьи: Fedoris

Управляющая компания «Альфа-Капитал» заняла первое место по объему чистого притока средств инвесторов в открытые ПИФы в апреле.

Управляющая компания «Альфа-Капитал» заняла первое место по объему чистого притока средств инвесторов в открытые ПИФы в апреле. По данным портала Investfunds.ru, в апреле пайщики вложили в фонды под управлением компании более 3,97 млрд рублей. Это более 50% чистого притока во все открытые ПИФы на российском рынке коллективных инвестиций в апреле.

фото: УК «Альфа-Капитал» – лидер по привлечению в открытые ПИФы

УК «Альфа-Капитал» стабильно удерживает позицию в ТОП-3 российских УК по объемам привлечения средств в открытые ПИФы. С начала года в них поступило 11,7 млрд рублей от частных инвесторов.

Высоким спросом среди инвесторов с начала года пользовались паи фонда «Альфа-Капитал Золото». За март размер чистых активов фонда вырос почти вчетверо и приблизился к 1 млрд рублей, в некоторые дни притоки в него превышали 100 млн. Доходность вложений в ПИФ «Альфа-Капитал Золото» за год составила более 35%. В портфеле фонда – бумаги иностранных инвестиционных фондов, а также ОФЗ.

Спросом клиентов УК «Альфа-Капитал» также пользовались фонды, инвестирующие в валютные инструменты, иностранные и российские акции. Клиенты активно размещали средства в сбалансированные и специализированные стратегии, в частности ПИФы «Альфа-Капитал Ресурсы» и «Альфа-Капитал Технологии». В первом квартале компания запустила первый розничный ЗПИФ недвижимости «Альфа-Капитал Арендный поток»[1].

«Несмотря на то что март и апрель выдались непростым для фондового рынка, поведение большинства пайщиков было взвешенным и продуманным. Импульсивное поведение проявилось у небольшой части наших клиентов. Поэтому с начала года мы наблюдали продолжающийся приток средств инвесторов, которые увидели для себя хорошую перспективу войти в рынок, пока котировки бумаг находятся на низком уровне», – рассказала Ирина Кривошеева, генеральный директор УК «Альфа-Капитал». По ее словам, это позволило увеличить число новых клиентов: в частности, только за счет онлайн-каналов продаж число клиентов компании за первый квартал выросло почти на 20%, причем две трети прироста пришлись на март.

Ирина Кривошеева также отметила, что не стоит ожидать скорого завершения кризиса, однако прирост активов ПИФов в ближайшие месяцы может продолжиться. «Все активнее люди смотрят не депозиты, ставки по которым снижаются, а на УК и их продукты. А число идей и вариантов для инвестиций в кризис только увеличивается. Поэтому приток средств пайщиков продолжит расти, тем более что многие из них ориентируются не на краткосрочные, а на долгосрочные вложения, позволяющие прирастить собственные накопления», – считает она.

[1] Это первый розничный ЗПИФ, который позволит инвестировать в стрит-ритейл (по данным УК «Альфа-Капитал») – коммерческую недвижимость небольших площадей, причем сделку можно будет оформить полностью онлайн.